趨勢(shì)跟蹤策略是什么，趨勢(shì)跟蹤的介紹

來(lái)源：整理時(shí)間：2023-05-10 13:19:37 編輯：金融知識(shí) 手機(jī)版

1，趨勢(shì)跟蹤的介紹

《趨勢(shì)跟蹤》是2010年中國(guó)青年出版社出版的圖書(shū).作者是（美）卡沃爾，譯者是吳飛。該書(shū)主要講述了一個(gè)可以讓你長(zhǎng)期獲利的交易策略。

趨勢(shì)跟蹤的介紹

2，什么是趨勢(shì)跟蹤技術(shù)

趨勢(shì)跟蹤技術(shù)分為兩種：（1）是基于讀圖和使用指標(biāo)，來(lái)預(yù)測(cè)市場(chǎng)方向。（2）是趨勢(shì)跟蹤策略，既不預(yù)測(cè)也不預(yù)見(jiàn)，它們以價(jià)格為基礎(chǔ)，每當(dāng)價(jià)格有所變動(dòng)時(shí)，對(duì)市場(chǎng)的運(yùn)動(dòng)產(chǎn)生反應(yīng)。趨勢(shì)跟蹤技術(shù)分析方法有三個(gè)明顯的特點(diǎn)。1，不會(huì)讓趨勢(shì)跟蹤交易者買到最低點(diǎn)或賣到最高點(diǎn)，而基于讀圖和使用指標(biāo)的技術(shù)分析方法是試圖“抄底逃頂”。2，趨勢(shì)跟蹤交易者不一定要每天都交易。3，沒(méi)有績(jī)效目標(biāo)，不與大盤指數(shù)比較收益率。

因?yàn)闆](méi)有趨勢(shì)，都是事后諸葛亮，漲了3天，你覺(jué)得能漲4天嗎？能？就是趨勢(shì)？5天呢，6天呢，1周呢，1個(gè)月呢，都不確定。也許趨勢(shì)的勝率大一些，但是第二天的漲跌概率是50%，每天如此，本來(lái)就是漲賣跌買，趨勢(shì)卻完全相反，漲買跌賣，趨勢(shì)害人。如果把周期拉長(zhǎng)，趨勢(shì)就顯得宏觀，人類文明不斷發(fā)展，經(jīng)濟(jì)容量增大，如果按年的尺度來(lái)看，基本是逐年不斷上升的，這就是趨勢(shì)，以天為單位的趨勢(shì)不叫趨勢(shì)，叫博弈，說(shuō)白了就是對(duì)賭，看誰(shuí)接到最后一棒，沒(méi)接到就幸運(yùn)，接到了就是倒霉蛋，贏9次，輸1次，就基本趴下了。

什么是趨勢(shì)跟蹤技術(shù)

3，如何運(yùn)用趨勢(shì)追蹤技術(shù)來(lái)炒股

研究趨勢(shì)追蹤技術(shù)的意義：現(xiàn)代資金的管理，不論是對(duì)大盤還是個(gè)股，都需要面對(duì)研判行情走勢(shì)的問(wèn)題。比較典型判斷方法，主要分為4個(gè)方面：基本面，技術(shù)面，資金面和消息面。各自有其優(yōu)點(diǎn)又有其缺點(diǎn)。趨勢(shì)追蹤技術(shù)是從主要技術(shù)面出發(fā)，試圖尋找到一套能較好的刻畫(huà)行情運(yùn)行主趨勢(shì)的方法?！　≮厔?shì)追蹤技術(shù)的邏輯：趨勢(shì)追蹤技術(shù)歸納了4個(gè)基本的邏輯：1。市場(chǎng)中的投資者并非有效市場(chǎng)假說(shuō)所說(shuō)的完全理性，他們受投資理論、知識(shí)和情緒的影響對(duì)歷史信息的反應(yīng)不一樣，導(dǎo)致歷史信息仍然有價(jià)值;2。歷史容易重演并在重復(fù)中發(fā)展，股價(jià)的運(yùn)行軌跡是歷史信息最真實(shí)的集中的概括;3。投資者們對(duì)信息反應(yīng)時(shí)點(diǎn)上的不一致又導(dǎo)致股價(jià)以趨勢(shì)的方式運(yùn)行。4。基本面分析和內(nèi)幕信息適用于判斷股價(jià)狀態(tài)上的交易機(jī)會(huì)，但卻不便于刻畫(huà)股價(jià)運(yùn)行的過(guò)程，需要依靠趨勢(shì)追蹤技術(shù)分析來(lái)把握股價(jià)運(yùn)行的過(guò)程。

1. 研究趨勢(shì)追蹤技術(shù)的意義：現(xiàn)代資金的管理，不論是對(duì)大盤還是個(gè)股，都需要面對(duì)研判行情走勢(shì)的問(wèn)題。比較典型判斷方法，主要分為4個(gè)方面：基本面，技術(shù)面，資金面和消息面。各自有其優(yōu)點(diǎn)又有其缺點(diǎn)。趨勢(shì)追蹤技術(shù)是從主要技術(shù)面出發(fā)，試圖尋找到一套能較好的刻畫(huà)行情運(yùn)行主趨勢(shì)的方法。2. 趨勢(shì)追蹤技術(shù)的邏輯：趨勢(shì)追蹤技術(shù)歸納了4個(gè)基本的邏輯：3. 市場(chǎng)中的投資者并非有效市場(chǎng)假說(shuō)所說(shuō)的完全理性，他們受投資理論、知識(shí)和情緒的影響對(duì)歷史信息的反應(yīng)不一樣，導(dǎo)致歷史信息仍然有價(jià)值;4. 歷史容易重演并在重復(fù)中發(fā)展，股價(jià)的運(yùn)行軌跡是歷史信息最真實(shí)的集中的概括;5. 投資者們對(duì)信息反應(yīng)時(shí)點(diǎn)上的不一致又導(dǎo)致股價(jià)以趨勢(shì)的方式運(yùn)行。6. 基本面分析和內(nèi)幕信息適用于判斷股價(jià)狀態(tài)上的交易機(jī)會(huì)，但卻不便于刻畫(huà)股價(jià)運(yùn)行的過(guò)程，需要依靠趨勢(shì)追蹤技術(shù)分析來(lái)把握股價(jià)運(yùn)行的過(guò)程。

如何運(yùn)用趨勢(shì)追蹤技術(shù)來(lái)炒股

4，如何做個(gè)真正的趨勢(shì)跟蹤交易者

如何做個(gè)真正的趨勢(shì)跟蹤交易者：1.順勢(shì)交易首先要順大勢(shì)（代表整體市場(chǎng)的指數(shù)），其次是選擇在所有趨勢(shì)交易方法中“風(fēng)險(xiǎn)/收益”最理想的突破法來(lái)跟隨個(gè)股趨勢(shì)。這樣既順市場(chǎng)的大勢(shì)，又順個(gè)股的小勢(shì)，總體的風(fēng)險(xiǎn)就可以得到極大的降低。 2. 要追逐強(qiáng)勢(shì)股。個(gè)股的強(qiáng)弱分為相對(duì)強(qiáng)弱和絕對(duì)強(qiáng)弱，相對(duì)強(qiáng)弱指?jìng)€(gè)股相對(duì)于市場(chǎng)上其他股票的表現(xiàn)（可用階段漲幅大小排序來(lái)比較，即“相對(duì)強(qiáng)度指標(biāo)”，詳見(jiàn)威廉.歐奈爾的著作），絕對(duì)強(qiáng)弱指?jìng)€(gè)股相對(duì)于自己的股價(jià)的表現(xiàn)（離新高的距離）。選強(qiáng)勢(shì)股，既要是相對(duì)強(qiáng)勢(shì)，又要是絕對(duì)強(qiáng)勢(shì)。 3. 高位窄幅橫盤的形成。首先個(gè)股要有足夠的前期上漲才能形成高位橫盤，趨勢(shì)跟蹤交易者要有足夠的自律呆在場(chǎng)外，讓個(gè)股完成第一波的上漲，因?yàn)樵趥€(gè)股上漲之前，沒(méi)有人知道它是否會(huì)止跌，它究竟會(huì)在哪里筑底，它必須用它的強(qiáng)勢(shì)上漲告訴我們它是合格的候選股。 4. 窄幅橫盤是籌碼緊俏的表現(xiàn)，好東西從來(lái)不會(huì)是便宜貨，股價(jià)也一樣，它不會(huì)既被市場(chǎng)看好（買都唯恐不及），又跌得一塌糊涂（無(wú)人問(wèn)津）。高位的窄幅橫盤是一種強(qiáng)收集，或者說(shuō)是個(gè)股籌碼奇貨可居的形態(tài)。 5. 帶量突破。10000元1包的單價(jià)成交了1包米，20元1包的單價(jià)成交了10000包米，這兩種單價(jià)誰(shuí)有代表性？當(dāng)然是成交10000包米的那個(gè)單價(jià)有代表性，它是市場(chǎng)真實(shí)的米價(jià)。股價(jià)也是同理，大的成交量更能反映價(jià)的真實(shí)性，突破也會(huì)顯得更有效。 6. 等待趨勢(shì)行情的出現(xiàn)需要極大的耐心，交易者要做的只是：在市場(chǎng)提供低風(fēng)險(xiǎn)機(jī)會(huì)的時(shí)刻，輕松地走過(guò)去，把躺在那里的錢揀起來(lái)。但在此之前，需要的是交易者極強(qiáng)的自律，自信和堅(jiān)持。切記，等待條件自己發(fā)展成熟，否則，就必須一直呆在場(chǎng)外。

趨勢(shì)交易，不知道你指的是多長(zhǎng)時(shí)間的趨勢(shì)呢？通行的粗略評(píng)估是這樣的，在一個(gè)長(zhǎng)時(shí)間周期里，看你的總交易盈虧狀況，單次交易平均持倉(cāng)時(shí)間，結(jié)合你的投資理念得出的，在這方面并沒(méi)有絕對(duì)好的評(píng)估方式建議用散點(diǎn)圖作評(píng)估工具

5，運(yùn)用多重時(shí)間框架增添勝算

短期觀點(diǎn)VS．長(zhǎng)期觀點(diǎn) 談到每個(gè)人偏愛(ài)采用的時(shí)間結(jié)構(gòu)，通常交易者可以被劃分為兩大類：長(zhǎng)期與短期。長(zhǎng)期交易者通常采用日線圖、周線圖與月線圖，短期交易者則采用1 分鐘與5 分鐘走勢(shì)圖。當(dāng)然，還有一些波段交易者居于上述兩者之間，持有部位的時(shí)間可能長(zhǎng)達(dá)兩三天，經(jīng)常采用30 分鐘或60 分鐘走勢(shì)圖。這些人采用的走勢(shì)圖或許非常適用，但最好不要局限于單一時(shí)間結(jié)構(gòu)。由于每個(gè)時(shí)間結(jié)構(gòu)都從不同角度觀察市場(chǎng)，每個(gè)角度都可以提供不同的資訊，所以，不論你偏好哪種時(shí)間結(jié)構(gòu)，為什么不同時(shí)取得多種不同時(shí)間結(jié)構(gòu)提供的資訊呢？

增長(zhǎng)時(shí)間結(jié)構(gòu)可以減少交易頻率某些人認(rèn)為，采用較短的時(shí)間結(jié)構(gòu)可以降低風(fēng)險(xiǎn)，因?yàn)槭〔课豢梢员M快出場(chǎng)。這種說(shuō)法或許沒(méi)錯(cuò)，但可能讓成功部位過(guò)早了結(jié)，而且傭金費(fèi)用也會(huì)快速累積。相對(duì)于更長(zhǎng)時(shí)間結(jié)構(gòu)的走勢(shì)圖來(lái)說(shuō)，1 分鐘或5 分鐘走勢(shì)圖自然會(huì)更經(jīng)常提供交易信號(hào)。每個(gè)行情小波動(dòng)，反映在這類極短期走勢(shì)圖上，看起來(lái)似乎非常重要而必須采取相應(yīng)行動(dòng)，實(shí)際并不然。假定采用簡(jiǎn)單移動(dòng)平均穿越系統(tǒng)，運(yùn)用5 分鐘走勢(shì)圖，可能每天出現(xiàn)5 個(gè)交易信號(hào)；如果采用60 分鐘走勢(shì)圖，可能每個(gè)星期只有3 個(gè)信號(hào)；在日線圖上，可能每隔幾個(gè)星期才有1 個(gè)信號(hào)。白從我改采用60 分鐘走勢(shì)圖追蹤與評(píng)估行情之后，交易頻率明顯下降，因?yàn)榻灰仔盘?hào)大幅度減少?，F(xiàn)在，每天進(jìn)出的次數(shù)不再是20 一30 次，某些成功部位的持有時(shí)間已經(jīng)延長(zhǎng)到數(shù)天之久。目前，我不會(huì)因?yàn)樾盘?hào)反復(fù)而不斷進(jìn)出；如此一來(lái)，每天節(jié)省的傭金費(fèi)用與滑移差價(jià)可能高達(dá)好幾百塊錢，獲利也變得更簡(jiǎn)單一些。

觀察較長(zhǎng)的時(shí)間結(jié)構(gòu)，可以看到主要趨勢(shì)的發(fā)展方向，也比較容易判定支撐、壓力區(qū)。了解主要趨勢(shì)的發(fā)展方向之后，就比較容易決定由哪個(gè)方向進(jìn)行交易。如果日線圖與周線圖都呈現(xiàn)上升趨勢(shì)，由買進(jìn)方向操作短線部位，勝算顯然較高。決定基本立場(chǎng)之后，就可以利用較短期的走勢(shì)圖設(shè)定實(shí)際切人點(diǎn)。我個(gè)人認(rèn)為，60 分鐘走勢(shì)圖非常重要，因?yàn)檫@最適合判斷中期走勢(shì)（2 - 5 天）。順著中期趨勢(shì)方向建立部位，我相信最能充分發(fā)揮市場(chǎng)動(dòng)能，但前提是沒(méi)有受到支撐與壓力區(qū)或超買與超賣區(qū)的干擾。（第3 篇討論過(guò)程中，我會(huì)不斷解釋如何配合不同時(shí)間結(jié)構(gòu)來(lái)運(yùn)用多種指標(biāo)與系統(tǒng)）當(dāng)你實(shí)際進(jìn)行一筆交易時(shí)，操作上應(yīng)該采用較短的時(shí)間結(jié)構(gòu)。采用1 分鐘、5 分鐘或10 分鐘走勢(shì)圖，更容易找到適合進(jìn)場(chǎng)的機(jī)會(huì)，更容易控制風(fēng)險(xiǎn)。如果你決定做多，為什么不觀察較短期的走勢(shì)圖？避免在價(jià)格彈升過(guò)程進(jìn)場(chǎng)，切人點(diǎn)最好設(shè)定在回檔走勢(shì)整理完成的位置。如此一來(lái)，即使判斷錯(cuò)誤，損失也不會(huì)太嚴(yán)重。這種多重時(shí)間結(jié)構(gòu)的運(yùn)用，適合各種類型的交易者，包括超短線交易者與長(zhǎng)期交易者在內(nèi)。從各種不同的角度觀察，越能夠看清楚實(shí)際情況。

掌握大局如果只看5 分鐘走勢(shì)圖，你可能認(rèn)為某一波下跌走勢(shì)很適合放空?？墒牵瑥母L(zhǎng)期的角度觀察60 分鐘走勢(shì)圖或日線圖之后，可能發(fā)現(xiàn)這波跌勢(shì)只不過(guò)是某個(gè)強(qiáng)勁漲勢(shì)的回檔整理而已，放空的勝算不高。圖5 一1 就是典型的例子，這是英特爾的5 分鐘走勢(shì)圖。由11 / 08 / 01 到11 / 12 / 01 之間，股價(jià)出現(xiàn)一波跌勢(shì)，起始于11 / 08 早上的彈升失敗（B 點(diǎn)）。隔天，股價(jià)小跌，但幅度不大。可是，11 / 12 當(dāng)天，股價(jià)開(kāi)低，經(jīng)過(guò)一小波反彈之后，又恢復(fù)跌勢(shì)，看起來(lái)是不錯(cuò)的放空機(jī)會(huì)，尤其是在C 點(diǎn)?？墒?，如果你在11 / 12 早上放空，絕對(duì)不屬于高勝算操盤，雖然你不能從5 分鐘走勢(shì)圖上看出來(lái)。研究日線圖（圖5-2 ）與60 分鐘走勢(shì)圖（圖5-3 ）之后，你將發(fā)現(xiàn)放空并非明智之舉。這兩個(gè)時(shí)間結(jié)構(gòu)可以告訴你真正的趨勢(shì)發(fā)展，以及你應(yīng)該操作的方向。日線圖清楚顯示英特爾處在上升趨勢(shì)，過(guò)去幾天的趨勢(shì)只不過(guò)是正常的回檔整理而已。在60 分鐘走勢(shì)圖上，請(qǐng)留意C 點(diǎn)的隨機(jī)指標(biāo)狀況，讀數(shù)已經(jīng)進(jìn)人超賣區(qū)。這時(shí)你未必想買進(jìn)，因?yàn)槎叹€動(dòng)能繼續(xù)朝下，但至少不應(yīng)該嘗試放空，因?yàn)檩^長(zhǎng)期的動(dòng)能非常強(qiáng)勁。另外，由圖5-3 可以發(fā)現(xiàn)，目前價(jià)位在過(guò)去幾個(gè)星期以來(lái)曾經(jīng)數(shù)度成為支撐或壓力區(qū)，所以這波跌勢(shì)很可能在此停頓，并且展開(kāi)反彈。從較長(zhǎng)期的觀點(diǎn)來(lái)分析，很容易發(fā)現(xiàn)空頭部位的勝算不高，因?yàn)樾星樘幱谏仙厔?shì)。原則上，交易者不應(yīng)該在上升趨勢(shì)內(nèi)建立空頭部位。就目前情況判斷，交易者應(yīng)該等待買進(jìn)信號(hào)。一旦察覺(jué)股價(jià)沒(méi)有繼續(xù)下跌（利用10 分鐘與30 分鐘走勢(shì)圖進(jìn)行確認(rèn)），就可以準(zhǔn)備買進(jìn)?；氐? 分鐘走勢(shì)圖上，我覺(jué)得11 / 12 / 01 的C 點(diǎn)可以考慮買進(jìn)，因?yàn)殡S機(jī)指標(biāo)讀數(shù)進(jìn)人超買賣，而且股價(jià)有跌不下去的現(xiàn)象，再加上此處是明顯的支撐區(qū)（參考圖5-3 ）。接著，我希望拿出1 分鐘走勢(shì)圖（圖5-4 ) ，尋找實(shí)際的進(jìn)場(chǎng)點(diǎn)：只要股價(jià)觸及下部趨勢(shì)線，或向上突破密集交易區(qū)（圖形標(biāo)注為灰色圓圈），我就買進(jìn)。事實(shí)上，這兩個(gè)現(xiàn)象都陸續(xù)發(fā)生，相隔不到幾分鐘，至于實(shí)際成交價(jià)格，則取決于滑移價(jià)差了。進(jìn)場(chǎng)之后，如果你愿意（換言之，如果符合你的風(fēng)格），可以很快就獲利了結(jié)。反之，如果你愿意持有較長(zhǎng)期的部位，就可以回到60 分鐘走勢(shì)圖，等到價(jià)格觸及上升通道上緣（D 點(diǎn)）才出場(chǎng)。

看著走勢(shì)圖很容易就可以看出價(jià)格目前是朝上、朝下或橫向發(fā)展。真正困難的，是如何運(yùn)用技術(shù)指標(biāo)、價(jià)格形態(tài)判斷未來(lái)走勢(shì)。相同一份走勢(shì)圖，5 個(gè)人的看法可能是各自不同，這也就是技術(shù)分析的難處所在。某些技術(shù)指標(biāo)可以告訴你過(guò)去發(fā)生的事件，另一些指標(biāo)則可以預(yù)測(cè)未來(lái)走勢(shì)。然而，不論哪種技術(shù)指標(biāo)，它們都有一種共同之處：不可能知道明天的價(jià)格，所以相關(guān)預(yù)測(cè)絕不可能100 ％精確。這也是為什么不同人會(huì)從相同東西看出不同結(jié)論的緣故。隨后幾章內(nèi)容，我們準(zhǔn)備討論幾種不同的技術(shù)分析交易策略：趨勢(shì)跟蹤、突破、反轉(zhuǎn)與區(qū)間交易。每種策略可能采用不同的技術(shù)指標(biāo)，使用不同的交易風(fēng)格。舉例來(lái)說(shuō)，趨勢(shì)跟蹤策略與區(qū)間交易采用的技術(shù)指標(biāo)可能不同，或通過(guò)不同方法運(yùn)用相同技術(shù)指標(biāo)。趨勢(shì)線與移動(dòng)平均都屬于典型的趨勢(shì)跟蹤操作工具，區(qū)間交易則比較適合采用隨機(jī)指標(biāo)或RSI 之類的擺蕩指標(biāo)。關(guān)于技術(shù)分析，請(qǐng)記住一點(diǎn)，當(dāng)你觀察走勢(shì)時(shí)，也必須同時(shí)留意成交量。成交量可以用來(lái)確認(rèn)價(jià)格走勢(shì)。不論是連續(xù)或反轉(zhuǎn)形態(tài)，通常成交量放大意味著信號(hào)比較不容易反復(fù)。成交量所反映的是股票或商品的需求程度，而后者可以決定價(jià)格趨勢(shì)的強(qiáng)度。如果價(jià)格上漲，而數(shù)量增加，漲勢(shì)應(yīng)該繼續(xù)發(fā)展。一旦成交量開(kāi)始萎縮，代表想買的人都已經(jīng)買進(jìn)了。這時(shí)剩余的買盤可以推動(dòng)價(jià)格持續(xù)走高，動(dòng)能可能即將變化。